美股大跌、白宫吵翻、DOGE裁员、海湖庄园协议....这一切都因为“美国化债”！

川普2.0，美债比美股重要，市场想到了吗？

海湖庄园协议是特朗普为“让美国再次伟大”而提出的一揽子全球贸易、金融、安全体系重构计划。银河证券认为，特朗普已经在尝试推进海湖庄园协议，有必要重新审视美国发起的贸易战2.0，并上调加征关税的预期。

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伯恩斯坦表示，英伟达当前估值正变得越来越有吸引力，其远期市盈率约为25倍创一年最低，同时英伟达表示未来几个季度需求仍将持续超出供应。从历史来看当英伟达的市盈率跌至25倍或以下时，投资者通常能够获得丰厚回报。

高盛认为，市场对美联储的政策预期仍然偏鹰派，预计年内仍有两次降息。随着通胀持续降温，美债收益率未来仍有进一步下降的空间。而美股市场已经“定价完美”，如果经济增长或企业盈利不及预期，可能面临回调。相比之下，中欧股市展现出较强潜力，非科技行业的公司也十分具有吸引力。